Куда нефтегазовым компаниям инвестировать в кризис
2020 год начался для мировой экономики дежурно, однако затем последовала «нефтяная война» Саудовской Аравии, США и России. После фокус внимания на себя отвлекла глобальная пандемия. Оба этих события образовали разрушительную комбинацию факторов для экономики в целом и нефтегазовой отрасли в частности. По некоторым оценкам, мы стали свидетелями беспрецедентного падения мировой экономики со времен Второй мировой войны. Шок предложения, начавшийся в странах ОПЕК+ и охвативший Северную Америку в начале 2020 года, оказал дополнительное давление на цены и рентабельность нефтедобывающих компаний. Все мы помним отрицательную цену на фьючерсы на нефть WTI. Евгений Биятов / РИА Новости Новая сделка ОПЕК+ и приостановившаяся пандемия не исправили ситуацию. В следующем году впервые за последние 10 лет ожидается сокращение спроса на нефть по сравнению с показателями предыдущего года. После 2021 года предполагается возобновление роста спроса на нефть. Однако он не будет быстрым: отрасли предстоит длительное время работать в условиях неопределённости и последствий 2020 года. Сделка ОПЕК+ рассчитана всего на два года. Можно сказать, покой нам только снится. Новые вызовы — новое мышление В этих условиях нефтегазовые компании должны как можно скорее адаптировать новый план действий. Его выполнение позволит им сохранить текущие позиции на рынке и продолжить развитие, учитывая мировые тренды, трансформирующие отрасль до наступившего кризиса. Прежде всего стоит заняться реализацией систем оперативного мониторинга рынка и провести стресс-тестирование бизнеса. Перемены рыночной конъюнктуры сегодня наступают еще быстрее по сравнению с «нормальными» временами, поэтому важно держать руку на пульсе и правильно понимать происходящие события. Это позволит формировать прогнозы с точной оценкой индекса спроса, финансового состояния компании через анализ ликвидности и состояние рабочего капитала. Кроме того, нефтегазовым компаниям необходимо провести тщательный анализ и обоснование всех статей затрат и инвестиций. Здесь все просто: аудит, выявление наиболее перспективных с точки зрения возврата инвестиций бизнес-направлений, отсечение наиболее неочевидных и рискованных проектов, а также фокус на тактических мероприятиях, дающих максимальный эффект в текущем моменте. Эффективность, лаконичность стратегий развития, а также прозрачность расходов и минимизация трат — основные цели в этом направлении. Сегодня сокращение затратных статей бюджета может выражаться в диапазонах от 15% до 30% и выше, в некоторых случаях — вплоть до закрытия целых направлений деятельности. После этого также проводится пересмотр и балансировка портфеля инвестиций, что может вызвать пересмотр портфеля активов. Затем необходимо заняться минимизацией негативных последствий: кто-то отказался от проектов по добыче в определенных регионах, кто-то заморозил текущие работы, абсолютно все сократили добычу и переработку. Например, производители сланцевой нефти оказались в самой уязвимой ситуации и были вынуждены запросить помощь у правительств. Ущерб для разных компаний отличается по объему, глубине и зависимости от финансовой устойчивости и стабильности, соответственно, отличаются стратегии по его преодолению. Во всех принимаемых решениях необходимо управлять рисками и повышать финансовую привлекательность. Например, при управлении рисками в рамках контрактов на будущие поставки нефти следует выявить максимально выгодные условия текущих контрактов, которые могут работать и в перспективе, а также предусмотреть возможность перевода остальных контрактов на аналогичные условия. Сумма всех этих усилий должна быть ориентирована на подготовку к худшему сценарию развития событий. Это не паника, а реальная оценка ситуации: пандемия еще не преодолена, возможны новые волны, сделка ОПЕК+ краткосрочна. Следует проработать минимум три варианта развития событий и сформировать свою точку безубыточности бизнеса с учетом всех возможных внешних факторов. Пять трендов в инвестициях-2020 В условиях сокращения запланированных инвестиций в капитал и операционное развитие нефтегазовые компании должны обращать внимание на возможности вложений в технологические решения, обеспечивающие максимально быструю отдачу. Рост инвестиций в технологии и кибербезопасность должен рассматриваться компаниями сегодня в качестве одного из главных условий построения успешного бизнеса. Новые технологии оптимизируют основные бизнес-процессы сегодня и позволят повысить оперативность и качество принятия решений в будущем. За последние несколько лет инвестиции нефтегазовых компаний в ИИ выросли на 5%, в кибербезопасность — на 7%, в адаптацию облачных платформ — на 2%. Кибербезопасность остается лидером списка приоритетных направлений для цифровых инвестиций, поскольку защита критически важных данных и приложений находится в зоне особого внимания, особенно в связи с необходимостью обеспечения непрерывности бизнеса в условиях кризиса и режима удаленной работы. Большие данные, аналитика, ИИ-технологии начинают играть все более заметную роль в развитии нефтегазового сектора благодаря возможностям в области мониторинга текущей ситуации и расчету возможных вариантов ее развития. Эти технологии крайне эффективны для ускорения принятия управленческих решений и повышения их качества. Партнерство — в развитии, развитие — в партнерстве Исследование Accenture показало, что за последние два года нефтегазодобывающим компаниям с трудом удавалось масштабировать цифровые инициативы. Всего 9% компаний сектора смогли масштабировать 50% и более разработанных ранее концептуальных проектов в области корпоративной цифровой трансформации. 36% удалось масштабировать не более 10% таких проектов. Из 255 опрошенных в рамках исследования Accenture компаний 60% заявили, что будут обращаться за помощью при решении этих задач к внешним поставщикам. 27% попробуют обойтись собственными силами, еще 13% пока не определились со стратегией. Из тех, кто собирается развивать digital-направление своей деятельности совместно с партнерами, 31% компаний указал в качестве главного стимула обращения к внешним поставщикам быстрый доступ к технологическим/цифровым инновациям, 24% — более высокую рентабельность предложенных решений. Для реализации максимального потенциала от инвестиций в новые технологии необходимо быстрое масштабирование выполненных пилотных проектов, в чем существенно могут помочь стратегические партнерства с проверенными и надежными поставщиками. Необходимо запомнить — мир никогда уже не будет прежним, мы живем в эпоху удивительных трансформаций и новой реальности.
