Курсы валют
USD 59,3521 0,1691
EUR 63,1803 −0,0449
USD 59, 7300 0,0400
EUR 63,6 725 0,0425
USD 59,5 653 0,0082
EUR 63,578 2 −0,0007
USD 59,6100 59,7700
EUR 63,6500 63,7900
покупка продажа
59,6100 59,7800
63,6500 63,7800
16.01 — 23.01
60,6000
64,5400
BRENT 54,47 0,22
Золото 1202,95 0,00
ММВБ 2153,97 0,05
Главная Новости Аналитика Как понять, стоит ли брать кредит
Как понять, стоит ли брать кредит

Как понять, стоит ли брать кредит

Источник: Insider.pro |
Аналитик рейтингового агентства RusRating и колумнист Insider.pro Евгений Славнов о том, как понять, стоит ли брать кредит.
Как понять, стоит ли брать кредит
Фото: Олег Харсеев / Коммерсантъ

Принимая решение о кредите, ты первым делом рассчитываешь размер переплаты? По-прежнему считаешь, что ставка — главный параметр? Поздравляю: скорее всего, ты не очень понимаешь, как играть в эту игру.

 

Как понять, надо ли брать конкретный кредит? На самом деле вопрос весьма прост, но проблема в том, что люди, в большинстве своем, совершенно неверно подходят к его решению.

 

С моей точки зрения, возможны два подхода к кредитованию, которые кардинально отличаются друг от друга: экономический и бытовой.

 

 

Экономический подход к кредитованию заключается в следующем: основная функция заемных средств — создание дополнительного дохода.

 

Компания берет кредит с целью вложить средства в бизнес и заработать доход, превышающий стоимость обслуживания займа. Простейший пример: предприятие хочет построить новую линию, стоимостью в 10 млн долларов, которая принесет 100 млн долларов прибыли — оно берет кредит, обслуживает его и еще что-то на этом зарабатывает.

 

Если рассуждать таким образом, то ставка по кредиту (и, как следствие, переплата) действительно играет ключевую роль. В общем виде, когда вы принимаете решение, логика выглядит примерно так:

 

1. Определить будущую стоимость актива, который мы хотим приобрести на заемные средства.

 

2. Вычесть из нее расходы по обслуживанию кредита (зависят от ставки) и понесенные затраты.

 

3. Дисконтировать результат, чтобы получить текущую стоимость будущих денежных потоков (10 рублей сегодня больше, чем 10 рублей завтра, потому что я могу вложить их куда-нибудь и получить дополнительный доход).

 

4. Если полученный результат выше нуля, проект имеет экономический смысл и надо брать кредит.

 

Это, в принципе, правильный подход, который можно использовать частным лицам при некоторых видах кредитования.

Поделитесь с друзьями
Оставить комментарий
Читать наInsider.pro
Рубрики
Аналитика
Еще от Insider.pro