JPMorgan поместил Coherent в список Positive Catalyst Watch перед Днем инвестора
Investing.com — JPMorgan поместил акции Coherent Inc (NYSE:COHR) в свой список Positive Catalyst Watch перед предстоящим Днем аналитика и инвестора компании, запланированным на 28 мая.
Этот шаг связан с ожиданиями гиганта с Уолл-стрит, что Coherent обновит свои долгосрочные финансовые цели таким образом, который поддержит путь к более высоким доходам и потенциалу оценки.
Инвестиционный банк предполагает, что руководство представит новый набор целевых показателей эффективности, включая совокупный годовой темп роста (CAGR) проформа-выручки более 10% с 2025 по 2028 финансовый год.
"Компания продемонстрировала уверенный рост выручки, особенно в секторе коммуникаций, благодаря направлению Datacom, сохраняя при этом сбалансированный фокус на прибыльности во всех своих разнообразных промышленных направлениях. В будущем мы ожидаем продолжения этой тенденции", — заявили аналитики во главе с Самиком Чаттерджи в своей записке.
Они также ожидают, что компания повысит свой долгосрочный целевой показатель валовой маржи до 43%+, опираясь на стратегические действия, такие как повышение цен, сокращение затрат и закрытие или продажа малоприбыльных операций.
"Важно отметить, что новая целевая валовая маржа должна дополняться дисциплинированным управлением операционными расходами, к которому мы привыкли с новой командой руководства", — продолжили аналитики.
Это должно помочь Coherent достичь долгосрочной целевой операционной маржи в диапазоне 23%+, что вместе с усилиями компании по сокращению долга "должно привести инвесторов к потенциалу прибыли более $7 на акцию", — добавили аналитики.
С тех пор как генеральный директор Джим Андерсон возглавил компанию в июне 2024 года, Coherent демонстрирует улучшенные финансовые результаты. В годовом исчислении выручка выросла более чем на 20%, а операционная маржа расширилась более чем на 300 базисных пунктов. Рост в основном обеспечивается сектором коммуникаций, при этом выручка Datacom увеличивается более чем на 50% в год.
Баланс поставщика материалов для чипов также укрепился. Сокращение долга ускорилось до среднего темпа $125 миллионов в квартал, что помогло снизить соотношение чистого долга к EBITDA примерно до 1,6x и способствовало увеличению прибыли более чем на $0,30 на акцию за счет снижения процентных расходов.
JPMorgan оценивает долгосрочный прогноз прибыли в $7+ примерно в 20 раз, что подразумевает оптимистичную оценку, превышающую $140 за акцию.
"Мы ожидаем, что вышеупомянутое подчеркнет, а также усилит значительный потенциал роста", — заключается в записке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.