Денежный рынок: однодневная ставка валютного свопа выросла, - Максим Коровин,старший стратег ВТБ Капитал

Вчера ЦБ РФ провел регулярный аукцион недельных депозитов, увеличив лимит на 100 млрд руб., до 590 млрд руб. Спрос превысил предложение всего в 1.05 раза, однако этого оказалось достаточно, чтобы привлечь весь объем. Средневзвешенная ставка сложилась на уровне 9.16% (+5 бп). На аукционе однодневного репо с Федеральным казначейством банки привлекли 122 млрд руб. против 27 млрд руб. днем ранее. В то же время депозитный аукцион Казначейства был отменен из-за отсутствия заявок. Мы также отметили увеличение спроса на рынке однодневного валютного свопа. Правда, средневзвешенная ставка по итогам дня повысилась лишь на 7 бп, до 9.27%, но закрытие произошло заметно выше – на 10.18%. Тем не менее возможностью валютного свопа с ЦБ РФ банки не воспользовались. Активность на рынке ставок вчера была довольно низкой. Ставки NDF снизились на 3–4 бп; исключение составила месячная ставка, которая по итогам дня выросла на 6 бп. Кривая кросс-валютных свопов сместилась вверх на 2–3 бп. Ставки процентных свопов также немного выросли. RUONIA в понедельник поднялась на 20 бп, до 9.27%, и вчера, скорее всего, продолжила торговаться немного выше ключевой ставки Банка России.