BofA повысил целевые цены для NVIDIA и AMD после сделок по суверенному ИИ

Investing.com — Bank of America (NYSE:BAC) в среду повысил целевые цены акций NVIDIA и AMD (NASDAQ:AMD), ссылаясь на успехи в проектах суверенного искусственного интеллекта, которые могут компенсировать экспортные ограничения в Китай, начиная с 2026 календарного года.

Банк повысил целевую цену для Nvidia (NASDAQ:NVDA) до 160 долларов с 150 долларов, а целевую цену для AMD — до 130 долларов с 120 долларов за акцию.

NVIDIA и AMD объявили о заключении отдельных многолетних проектов по созданию инфраструктуры ИИ с HUMAIN, дочерней компанией Суверенного фонда Саудовской Аравии.

Bank of America оценивает, что эти проекты могут стоить "от 3 до 5 миллиардов долларов ежегодно, или от 15 до 20 миллиардов долларов в течение нескольких лет".

По данным BofA, суверенный ИИ может стать возможностью "более 50 миллиардов долларов ежегодно", что составляет 10-15% глобального рынка инфраструктуры ИИ объемом 450-500 миллиардов долларов.

BofA отметил: "Суверенный ИИ отлично дополняет инвестиции в коммерческие облачные технологии, фокусируясь на обучении и выводе LLM с учетом местной культуры, языка и потребностей", и может смягчить такие проблемы, как "ограниченная доступность электроэнергии для дата-центров в США" и торговые ограничения с Китаем.

Ожидается, что NVIDIA получит около 7 миллиардов долларов в виде прямых контрактов, при этом только первая фаза включает 18 000 графических процессоров Blackwell стоимостью примерно 700 миллионов долларов.

В течение пяти лет BofA ожидает поставку "нескольких сотен тысяч самых передовых графических процессоров NVIDIA".

Доля AMD, которая может составить в общей сложности 10 миллиардов долларов, вероятно, начнет реализовываться позже в 2026 году и будет включать "CPU, GPU, сетевые технологии и программный стек с открытым исходным кодом под названием ROCm".

Хотя проект AMD, по-видимому, следует подходу совместного предприятия с Cisco (NASDAQ:CSCO), BofA отметил, что это первый случай, когда AMD находится "на ’аналогичном’ уровне с NVIDIA с точки зрения участия в крупных проектах".

BofA подтвердил рейтинги "Покупать" как для NVIDIA, так и для AMD, ссылаясь на более сильный долгосрочный спрос на ИИ и "GPU как новую ’валюту королевства’".

Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.